Veröffentlicht am SMC-Research sieht in dem deutlichen Ergebniswachstum im dritten Quartal die Früchte der von der Masterflex SE in der Vergangenheit ergriffenen Maßnahmen und erwartet für die kommenden Quartale eine Fortsetzung der positiven Entwicklung. Beim diesjährigen Umsatz erwarten die Analysten sogar ein Übertreffen der unternehmenseigenen Prognose.
Masterflex habe im dritten Quartal die positive Entwicklung des ersten Halbjahrs fortgesetzt und den Umsatz erneut zweistellig gesteigert. Als noch wichtiger bezeichnen die Analysten, dass dies diesmal auch mit einer deutlichen Ergebnisverbesserung einhergegangen sei, die in Summe der ersten neun Monate die Rückkehr der (operativen) EBIT-Marge in den zweistelligen Bereich ermöglicht habe.
Masterflex sei damit auf dem besten Wege, die eigene Prognose eines Umsatzwachstums von 6 bis 10 Prozent und einer zweistelligen EBIT-Marge auch im Gesamtjahr zu erreichen. Im Hinblick auf den Umsatz halten die Analysten von SMC-Research diese Prognose sogar für zu konservativ, weswegen sie ihre darüberliegende Schätzung unverändert gelassen haben.
Insgesamt sei das Bild überzeugend. Die von Masterflex in den letzten zwei Jahren ergriffenen Maßnahmen scheinen sich laut SMC-Research zunehmend auszuzahlen, weswegen das Researchhaus auch bezüglich der weiteren Perspektiven weiterhin optimistisch sei. Dementsprechend sehen die Analysten ihr Schätzszenario, das von einem fortgesetzten Wachstum bei sukzessive verbesserter Profitabilität ausgehe, weiterhin gut begründet.
Auf dieser Basis hat SMC-Research bei einem Kursziel von 9,30 Euro das Rating „Buy“ bestätigt.
(Quelle: Aktien-Global-Researchguide)
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